Двенадцатилетний Оскар торчит в унылом шведском гетто, где его каждый день лупят и унижают одноклассники. Пацан не может дать сдачи, поэтому просто копит злобу и собирает газетные вырезки про маньяков. Всё меняется, когда на заснеженной площадке он знакомится с девчонкой по имени Эли. Она выглядит странно: гуляет босиком по сугробам, не мёрзнет и пахнет чем-то несвежим. Живёт она за стенкой в соседней квартире с каким-то хмурым дедом. Этот старик по ночам таскает канистру и тесак в лес, чтобы нацедить для Эли человеческой крови, потому что на обычной еде она долго не протянет. Подростки находят общий язык и начинают перестукиваться через бетонную стену азбукой Морзе, пока их странная привязанность постепенно перерастает в нечто большее, чем просто соседское общение.
Идиллия рушится, когда «опекун» Эли лажает на очередной охоте и выбывает из игры. Теперь девчонке приходится самой выходить на улицы и кромсать местных жителей, чтобы не сдохнуть от голода. Оскар видит, как его подруга превращается в жуткое существо с бездонными глазами, но одиночество давит сильнее, чем ужас от её истинной природы. Она подначивает его наконец-то врезать обидчикам, и Оскар пробует проявить характер. Кульминация случается в пустом школьном бассейне, где банда задир решает устроить парню показательную экзекуцию. В самый разгар расправы появляется Эли и буквально разрывает пацанов на части, устраивая в помещении кровавое месиво. После такого побоища им обоим ловить в городе больше нечего, так что они запрыгивают в ночной поезд и уезжают в неизвестность под ритмичный стук вагонных колёс.
